Luận Văn Thạc Sĩ Tác Động Của Biến Động Lãi Suất Và Tỷ Giá Hối Đoái Đến Tỷ Suất Sinh Lợi Và Biến Động Tỷ Suất

Tác Động Của Biến Động Lãi Suất Và Tỷ Giá Hối Đoái Đến Tỷ Suất Sinh Lợi Và Biến Động Tỷ Suất Sinh Lợi Của Cố Phiếu Ngân Hàng - Nghiên Cứu Thực Nghiệm Tại Việt Nam​

Bài nghiên cứu sử dụng mô hình ước lượng OLS và GARCH nhằm kiểm định tác động của biến động lãi suất và tỷ giá hối đoái lên tỷ suất sinh lợi và biến động tỷ suất sinh lợi của cổ phiếu tại các ngân hàng Thương mại cổ phần Việt Nam được niêm yết trên hai sàn chứng khoán HOSE và HNX. Dữ liệu hàng ngày về tỷ suất sinh lợi của cổ phiếu ngành ngân hàng, chỉ số thị trường VN-Index, lãi suất qua đêm và tỷ giá USD/VND được sử dụng trong mô hình nghiên cứu trong khoảng thời gian 01/11/2011- 30/06/2015. Kết quả nghiên cứu cho thấy độ nhạy cảm của tỷ suất sinh lợi cổ phiếu ngân hàng có mức độ mạnh đối với sự thay đổi của chỉ số thị trường hơn sự thay đổi của lãi suất và tỷ giá. Ngoài ra, sự thay đổi của lãi suất có mối tương quan ngược chiều đến tỷ suất sinh lợi của cổ phiếu ngân hàng. Kết quả còn cho thấy biến động của lãi suất và tỷ giá là các nhân tố có liên quan đến biến động của tỷ suất sinh lợi.

• Luận văn thạc sĩ kinh tế
• Chuyên ngành Tài chính ngân hàng
• Người hướng dẫn: GS.TS. Trần Ngọc Thơ
• Tác giả: Nguyễn Huyền Trân
  
• Số trang: 96
  
• Kiểu file: PDF
• Ngôn ngữ: Tiếng Việt
• Đại Học Kinh Tế Thành Phố Hồ Chí Minh 2016

Link Download
https://drive.google.com/uc?id=1qwo-byxzpTYzZePjl4miWNjqPkJkTRj8
https://drive.google.com/drive/folders/1yLBzZ1rSQoNjmWeJTM6cEZ3WGQHg04L1